Com milhares de fundos mútuos no mercado, pode ser difícil descobrir quais são os melhores para usar na aposentadoria. Estas estratégias podem ajudá-lo a identificar os fundos de investimento que cumprem com a sua visão para a sua reforma.
Escolha Fundos de Reforma que Cumprem os Seus Objectivos
Os melhores investimentos são concebidos para cumprir um objectivo de reforma específico. A sua prioridade é atingir a valorização do capital a longo prazo – o crescimento do valor do seu investimento ao longo do tempo – ou assegurar a renda atual? A sua preferência ditará qual das duas principais categorias de fundos de investimento que seleccionou para a sua carteira de reforma: fundos de crescimento ou renda.
Como o nome indica, os fundos de crescimento visam fazer crescer substancialmente o seu capital, que é o valor original que investiu no fundo. Eles o fazem investindo em ações de empresas que tendem a render ganhos acima da média. Estes fundos são ideais para investidores que buscam valorização do capital a longo prazo.
Fundos de rendimento, em contraste, investem em ações e títulos que pagam dividendos, a fim de proporcionar renda aos investidores. Estes fundos são apropriados para pessoas físicas que desejam renda mensal na aposentadoria.
Mas quando se trata de estabelecer metas de investimento na aposentadoria, crescimento ou renda não é um ou outro. Você pode adicionar fundos mútuos de crescimento e renda à sua carteira de aposentadoria para alcançar um equilíbrio entre a valorização do capital e a renda. Na verdade, uma carteira que apresenta tanto fundos orientados para o crescimento investidos em ações como fundos orientados para a renda investidos em ações produtoras de dividendos e obrigações é mais diversificada porque contém múltiplas classes de investimento com níveis variáveis de risco.
Tolerância ao Risco de Fator na Seleção de Fundos Mútuos
O seu nível de conforto com possíveis altos e baixos no retorno do seu investimento é referido como a sua tolerância ao risco. Você está disposto a tolerar um nível de risco mais elevado para maximizar os retornos do seu fundo mútuo de aposentadoria? Ou, você está disposto a sacrificar o crescimento por um nível de risco menor? Considere a sua tolerância ao risco ao seleccionar fundos de investimento para a sua carteira de reforma.
Em geral, os fundos de crescimento estão sujeitos a mais flutuações porque têm o potencial para retornos mais elevados. Eles podem subir de valor em um mercado em ascensão, mas podem cair de forma igualmente significativa em um mercado em queda. Isto faz deles a melhor opção de fundo mútuo para investidores aposentados com uma maior tolerância ao risco. Dito isto, os fundos de crescimento vêm com diferentes níveis de risco. Por exemplo, os fundos de crescimento agressivo que investem em títulos mais arriscados requerem uma maior tolerância ao risco do que os fundos de crescimento conservadores que investem em títulos de baixo risco.
Em contraste, os fundos de rendimento são menos arriscados porque oferecem rendimentos mais baixos em troca de rendimento. Não aumentarão tão acentuadamente como um fundo de crescimento num mercado em crescimento, mas podem não cair tão substancialmente durante um mercado em queda. Por este motivo, os investidores com uma menor tolerância ao risco devem considerar os fundos de rendimento de fundos mútuos de reforma. Tal como os fundos de crescimento, os fundos de rendimento vêm em vários níveis de risco desde fundos de rendimento conservadores (de baixo risco) que se concentram unicamente na produção de rendimento até fundos de rendimento agressivos (de alto risco) que oferecem rendimento e valorização do capital.
Selecione Fundos Mútuos para o Horizonte de Tempo Certo
Seu horizonte de tempo é o número de anos que lhe resta até a aposentadoria, o que influenciará seu objetivo de investimento, sua tolerância ao risco e, finalmente, sua seleção de fundos mútuos.
Se você tiver um horizonte de tempo longo – anos ou mesmo décadas até a aposentadoria, por exemplo – é mais provável que seu objetivo seja a valorização do capital a longo prazo. Como tal, a sua tolerância ao risco também pode ser maior. Apesar do potencial para um declínio acentuado dos seus fundos durante um período de baixa, os fundos podem recuperar no momento em que começar a retirar-se da sua carteira de aposentadoria. Um fundo de crescimento pode apoiar estes objectivos.
Mas se tiver um horizonte temporal mais curto – alguns anos até à reforma, por exemplo – é mais provável que o seu objectivo seja começar a retirar-se em breve e garantir rendimentos. A sua tolerância ao risco também será menor, pois um declínio significativo da sua carteira agora poderia impedi-lo de se reformar ou limitar os seus rendimentos na reforma. Um fundo de renda, que pode ajudar a suavizar as perdas durante uma queda, pode cumprir esses objetivos e manter sua mente à vontade.
Muitas das grandes empresas de fundos mútuos reuniram uma série de fundos mútuos projetados apenas para carteiras de aposentadoria. Estes incluem fundos de aposentadoria com data prevista, que contêm uma mistura de ações e obrigações em uma alocação de ativos pré-definida (80% de ações/20% de obrigações, por exemplo). A alocação começa mais agressiva para promover o crescimento e automaticamente se torna mais conservadora (investe em menos ações e mais títulos) à medida que você se aproxima da aposentadoria. Os fundos com data prevista apresentam uma alternativa à escolha manual de um conjunto de fundos mútuos diferentes.
Procure fundos de aposentadoria com taxas baixas
Uma coisa que os investidores freqüentemente ignoram é o custo de manter um fundo mútuo, que é chamado de relação de despesas. A empresa que oferece o fundo impõe esta taxa anualmente como uma percentagem do seu investimento para ajudar a cobrir as suas despesas operacionais. Os melhores fundos de aposentadoria têm rácios de despesas mais baixos. Eles permitem que você mantenha mais retorno sobre o seu investimento, o que resulta em um valor maior da carteira no momento da aposentadoria. Em contraste, as taxas mais altas dos fundos caros podem comer em seus retornos ao longo do tempo, resultando em um ninho menor.
Por exemplo, digamos que você está considerando investir $100.000 em um fundo mútuo que tem uma taxa de despesas de 1% ao ano contra um que cobra apenas 0,50% ao ano. O segundo fundo poupa-lhe $500 por ano em comissões – dinheiro que pode continuar a crescer na sua carteira de aposentadoria. Quanto mais longo o seu horizonte de tempo até a aposentadoria, mais esses $500 extras por ano somam.
Um estudo da Morningstar colocou a taxa média de despesas para fundos mútuos e fundos negociados em bolsa em 0,48%, mas as taxas podem variar dependendo do nível de gestão exigido para o fundo.Os fundos administrados ativamente têm um índice de despesas médio de 0,67%, enquanto os fundos administrados passivamente que rastreiam índices importantes custam apenas 0,15% ao ano.
Aceia que um fundo mútuo de aposentadoria com despesas mais baixas não tenha o mesmo desempenho? Pense novamente. Os fundos com despesas mais baixas muitas vezes superam seus pares com taxas mais altas. Por exemplo, os fundos de índice são conhecidos por apresentarem um desempenho sólido com taxas baixas. Você pode construir uma carteira de aposentadoria sólida e de baixo custo usando fundos de índice de fundos. Ou, veja uma solução pré-embalada usando um fundo de renda de aposentadoria, tal como um fundo de aposentadoria com data de vencimento.
Os fundos de aposentadoria pré-embalados muitas vezes vêm com taxas de despesas mais altas do que os fundos individuais que eles contêm. Se você está confortável com uma abordagem de investimento mais prática, olhe para a mistura de fundos dentro de um fundo de pensão e então construa sua própria carteira contendo os mesmos fundos para se beneficiar de um menor índice de despesas.
Não se concentre apenas nos fundos de pensão
Os melhores fundos mútuos para sua carteira de aposentadoria complementam suas metas de investimento, tolerância ao risco e horizonte temporal. Para maximizar seus retornos, escolha fundos com baixos índices de despesas.
Mas lembre-se: Selecionar fundos mútuos para aposentadoria é apenas um aspecto do planejamento de aposentadoria. Muitos futuros aposentados gastam muito tempo procurando os melhores fundos mútuos para sua carteira de aposentadoria, e muito pouco tempo em outras decisões de planejamento. Estas incluem quando começar a fazer levantamentos, como planejar os impostos associados e quando tomar a Previdência Social ou distribuições de pensão.
Quando estas decisões são tomadas apropriadamente, elas podem fornecer mais valor do que a seleção inteligente de fundos mútuos sozinhas. O planejamento da aposentadoria também deve ser feito primeiro; a última parte do processo de planejamento deve ser a escolha de investimentos para a aposentadoria. Um planejador de aposentadoria experiente pode ajudar a avaliar diferentes planos e chegar a uma estratégia global de aposentadoria eficaz.