Met duizenden beleggingsfondsen op de markt, kan het moeilijk zijn om erachter te komen welke de beste zijn om te gebruiken bij pensionering. Deze strategieën kunnen u helpen beleggingsfondsen te vinden die aan uw visie voor uw pensioen voldoen.
Kies pensioenfondsen die aan uw doelstellingen voldoen
De beste beleggingen zijn ontworpen om aan een specifieke pensioendoelstelling te voldoen. Is uw prioriteit het realiseren van vermogensgroei op de lange termijn – een waardestijging van uw belegging in de loop der tijd – of het veiligstellen van het huidige inkomen? Uw voorkeur zal dicteren welke van de twee hoofdcategorieën van beleggingsfondsen u selecteert voor uw pensioenportefeuille: groei- of inkomstenfondsen.
Zoals de naam al aangeeft, streven groeifondsen naar een aanzienlijke groei van uw hoofdsom, dat is het oorspronkelijke bedrag dat u in het fonds hebt geïnvesteerd. Ze doen dit door te beleggen in aandelen van bedrijven die de neiging hebben om bovengemiddelde winsten op te leveren. Deze fondsen zijn ideaal voor beleggers die streven naar vermogensgroei op de lange termijn.
Inkomstenfondsen daarentegen beleggen in aandelen en obligaties die dividend uitkeren om beleggers van inkomsten te voorzien. Deze fondsen zijn geschikt voor personen die een maandelijks inkomen na pensionering wensen.
Maar als het gaat om het vaststellen van pensioengerechtigde beleggingsdoelen, is groei of inkomen niet een of-of. U kunt zowel groei- als inkomstenbeleggingsfondsen aan uw pensioenportefeuille toevoegen om een evenwicht te bereiken tussen vermogensgroei en inkomsten. In feite is een portefeuille die zowel op groei gerichte fondsen bevat die zijn belegd in aandelen als op inkomsten gerichte fondsen die zijn belegd in dividendproducerende aandelen en obligaties, meer gediversifieerd omdat deze meerdere beleggingscategorieën bevat met verschillende risiconiveaus.
Factor Risicotolerantie in Mutual Fund Selection
Uw comfortniveau met potentiële pieken en dalen in het rendement op uw belegging wordt aangeduid als uw risicotolerantie. Bent u bereid een hoger risiconiveau te tolereren om het rendement van uw pensioenfonds te maximaliseren? Of bent u bereid groei op te offeren voor een lager risiconiveau? Overweeg uw risicotolerantie bij het selecteren van beleggingsfondsen voor uw pensioenportefeuille.
In het algemeen zijn groeifondsen onderhevig aan meer schommelingen omdat ze het potentieel voor hogere rendementen in zich dragen. Ze kunnen in waarde stijgen in een stijgende markt, maar net zo sterk dalen in een dalende markt. Dit maakt ze de beste beleggingsfondsoptie voor gepensioneerde beleggers met een hogere risicotolerantie. Groeifondsen kunnen echter verschillende risiconiveaus hebben. Agressieve groeifondsen die beleggen in risicovollere effecten vereisen bijvoorbeeld een hogere risicotolerantie dan conservatieve groeifondsen die beleggen in effecten met een laag risico.
Inkomstenfondsen zijn daarentegen minder riskant omdat ze een lager rendement bieden in ruil voor inkomsten. Ze zullen niet zo sterk stijgen als een groeifonds in een stijgende markt, maar ze zullen misschien niet zo sterk dalen tijdens een dalende markt. Om deze reden zouden beleggers met een lagere risicotolerantie beleggingsfondsen voor inkomstenpensioenen moeten overwegen. Net als bij groeifondsen zijn inkomstenfondsen verkrijgbaar in verschillende risiconiveaus, van conservatieve inkomstenfondsen (met een laag risico) die zich uitsluitend richten op het genereren van inkomsten tot agressieve inkomstenfondsen (met een hoog risico) die inkomsten en vermogensgroei bieden.
Kies beleggingsfondsen voor de juiste tijdshorizon
Uw tijdshorizon is het aantal jaren dat u nog hebt tot u met pensioen gaat, wat van invloed zal zijn op uw beleggingsdoel, uw risicotolerantie en, uiteindelijk, uw selectie van beleggingsfondsen.
Als u een lange tijdshorizon hebt – bijvoorbeeld jaren of zelfs decennia tot uw pensionering – is het waarschijnlijker dat uw doel een vermogensgroei op lange termijn is. Als zodanig kan uw risicotolerantie ook hoger zijn. Ondanks de mogelijkheid van een scherpe daling van uw fondsen tijdens een recessie, kunnen de fondsen terugveren tegen de tijd dat u begint te onttrekken aan uw pensioenportefeuille. Een groeifonds kan deze doelstellingen ondersteunen.
Maar als u een kortere tijdshorizon hebt – bijvoorbeeld een paar jaar tot uw pensioen – is het waarschijnlijker dat uw doel is om snel te beginnen met geld opnemen en om het inkomen veilig te stellen. Uw risicotolerantie zal ook lager zijn, omdat een aanzienlijke daling in uw portefeuille nu kan voorkomen dat u met pensioen gaat of uw inkomen na pensionering kan beperken. Een inkomstenfonds, dat verliezen tijdens een neergang kan helpen verzachten, kan deze doelstellingen verwezenlijken en uw gemoedstoestand geruststellen.
Veel van de grote beleggingsfondsenbedrijven hebben een reeks beleggingsfondsen samengesteld die speciaal zijn ontworpen voor pensioenportefeuilles. Deze omvatten target-date pensioenfondsen, die een mix van aandelen en obligaties bevatten in een vooraf bepaalde asset allocatie (80% aandelen/20% obligaties, bijvoorbeeld). De allocatie begint agressiever om groei te bevorderen en wordt automatisch conservatiever (belegt in minder aandelen en meer obligaties) naarmate u dichter bij uw pensioen komt. Target-date-fondsen bieden een alternatief voor het handmatig selecteren van een reeks verschillende beleggingsfondsen.
Zoek naar pensioenfondsen met lage kosten
Een ding dat beleggers vaak over het hoofd zien, zijn de kosten van het houden van een beleggingsfonds, die een kostenratio worden genoemd. Het bedrijf dat het fonds aanbiedt, legt deze vergoeding op jaarbasis op als een percentage van uw belegging om zijn operationele kosten te helpen dekken. De beste pensioenfondsen hebben lagere kostenratio’s. Hierdoor kunt u een groter deel van de opbrengst van uw belegging behouden, wat resulteert in een hogere waarde van uw portefeuille op het moment dat u met pensioen gaat. Daarentegen kunnen de hogere kosten van dure fondsen na verloop van tijd uw rendement opeten, wat resulteert in een kleiner nestei.
Stel bijvoorbeeld dat u overweegt om $ 100.000 te beleggen in een beleggingsfonds dat een kostenratio van 1% per jaar heeft versus een fonds dat slechts 0,50% per jaar in rekening brengt. Het tweede fonds bespaart u $500 per jaar aan kosten – geld dat kan blijven groeien in uw pensioenportefeuille. Hoe langer uw tijdshorizon tot uw pensionering, hoe meer die extra $ 500 per jaar optelt.
Een kostenonderzoek van Morningstar stelde de gemiddelde kostenratio voor beleggingsfondsen en exchange-traded funds op 0,48%, maar de ratio’s kunnen variëren afhankelijk van het niveau van beheer dat voor het fonds vereist is.Actief beheerde fondsen hebben een gemiddelde kostenratio van 0,67%, terwijl passief beheerde fondsen die belangrijke indexen volgen slechts 0,15% per jaar kosten.
Bang dat een pensioenbeleggingsfonds met lagere kosten niet zo goed zal presteren? Denk opnieuw. Fondsen met lagere kosten presteren vaak beter dan vergelijkbare fondsen met hogere kosten. Zo staan indexfondsen erom bekend solide prestaties te leveren tegen lage kosten. U kunt een solide pensioenportefeuille met lage kosten samenstellen met behulp van indexfondsen. Of kijk naar een voorverpakte oplossing met behulp van een pensioeninkomensfonds, zoals een target-date pensioenfonds.
Voorverpakte pensioenfondsen hebben vaak hogere kostenratio’s dan de individuele fondsen die ze bevatten. Als u zich prettig voelt bij een meer hands-on beleggingsaanpak, kijk dan naar de mix van fondsen in een pakketfonds en stel vervolgens uw eigen portefeuille samen met dezelfde fondsen om te profiteren van een lagere kostenratio.
Concentreer u niet alleen op pensioenfondsen
De beste beleggingsfondsen voor uw pensioenportefeuille zijn een aanvulling op uw beleggingsdoelen, risicotolerantie en tijdshorizon. Om uw rendement te maximaliseren, kiest u fondsen met lage kostenratio’s.
Maar onthoud: Het selecteren van beleggingsfondsen voor pensionering is slechts één aspect van pensioenplanning. Veel aanstaande gepensioneerden besteden te veel tijd aan het zoeken naar de beste beleggingsfondsen voor hun pensioenportefeuille, en te weinig tijd aan andere planningsbeslissingen. Deze omvatten wanneer te beginnen met opnames, hoe te plannen voor bijbehorende belastingen, en wanneer sociale zekerheid of pensioenuitkeringen te nemen.
Wanneer deze beslissingen op de juiste manier worden genomen, kunnen ze meer waarde opleveren dan alleen slimme beleggingsfondselectie. Doe dus eerst uw pensioenplanning; het laatste stuk van het planningsproces moet het kiezen van pensioenbeleggingen zijn. Een ervaren pensioenplanner kan u helpen verschillende plannen te evalueren en tot een effectieve algemene pensioenstrategie te komen.