Unul dintre primele lucruri pe care le auziți atunci când vă construiți un portofoliu de investiții este că ar trebui să vă distribuiți averea între diferite tipuri de investiții. Asta înseamnă că ar trebui să vă diversificați deținerile. Vă puteți construi portofoliul pe cont propriu sau cu ajutorul unui consilier care vă poate ajuta să alegeți o combinație de acțiuni, obligațiuni și alte valori mobiliare. De asemenea, ați putea lua în considerare posibilitatea de a investi în proprietăți imobiliare. Dar, înainte de a vă arunca cu capul înainte, există câteva lucruri pe care ar trebui să le luați în considerare. Ce tipuri de investiții imobiliare ar trebui să alegeți? Și care sunt randamentele medii anuale în investițiile imobiliare pe termen lung? Citiți mai departe pentru a afla mai multe despre acest sector și cât de departe va ajunge dolarul dvs. atunci când investiți.
Key Takeaways
- Investițiile imobiliare pot veni într-o varietate de forme.
- Sectorul imobiliar este împărțit în două categorii principale – proprietăți imobiliare rezidențiale și comerciale.
- O modalitate de a vă diversifica deținerile imobiliare este de a investi în trusturi de investiții imobiliare.
- Există, de asemenea, fonduri mutuale și fonduri tranzacționate la bursă disponibile care urmăresc sectorul imobiliar.
- Proprietățile comerciale private au avut un randament aproape la fel de mare ca S&P 500 pe o perioadă de 25 de ani, începând cu 30 martie 2019.
Investițiile în sectorul imobiliar
Investițiile imobiliare pot fi o experiență foarte provocatoare, dar pot fi și foarte satisfăcătoare. Este nevoie de o anumită experiență, ca să nu mai vorbim de multă răbdare, timp și bani. La urma urmei, nu poți să îți investești pur și simplu banii și să te aștepți să începi să profiți imediat.
Investițiile în sectorul imobiliar pot lua multe forme diferite, inclusiv:
- Proprietăți de investiții, inclusiv rezidențiale, comerciale, de retail, industriale, și proprietățile cu utilizare mixtă
- Fonduri de investiții imobiliare (REIT)
- Acțiuni ale companiilor din domeniul imobiliar
- Fonduri mutuale
- Fonduri tranzacționate la bursă (ETF)
- Certificate de privilegii fiscale
Reneficiile medii anuale în investițiile imobiliare pe termen lung variază în funcție de o serie de factori – de zona de concentrare în sector. Potrivit National Council of Real Estate Investment Fiduciaries (NCREIF), randamentul mediu pe 25 de ani pentru proprietățile imobiliare comerciale private deținute în scopuri de investiții a fost ușor sub performanța indicelui S&P 500, conform raportului organizației din 9 mai 2019, de 9,4%. Raportul a luat în considerare cifrele de la sfârșitul lunii martie 2019. Investițiile imobiliare rezidențiale și diversificate se descurcă un pic mai bine, cu o medie de 10,5%. Între timp, trusturile de investiții imobiliare (REITS) sunt la egalitate cu un randament mediu anual de 10,5%.
Indicele S&P 500
Randamentul mediu anual al indicelui S&P 500 din ultimele două decenii este de aproximativ 9,8%. Prin orice măsurătoare, sectorul imobiliar s-a descurcat la fel de bine ca și piața în general, chiar și luând în considerare prăbușirea drastică a prețurilor locuințelor în timpul crizei financiare din 2008.
Sectorul imobiliar este împărțit în două categorii principale – imobiliare rezidențiale și imobiliare comerciale. În cadrul oricăreia dintre cele două categorii, există oportunități vaste și variate pentru investitori, cum ar fi terenuri brute, case individuale, clădiri de apartamente și clădiri mari de birouri comerciale sau complexe comerciale. Investitorii pot alege să investească direct în proprietăți imobiliare rezidențiale sau comerciale sau să investească în acțiuni sau obligațiuni ale companiilor imobiliare. Există, de asemenea, fonduri mutuale și fonduri tranzacționate la bursă (ETF) disponibile care urmăresc sectorul imobiliar.
Diversificare
Un mod în care investitorii pot obține cu ușurință diversificarea investițiilor imobiliare este prin investirea în unul dintre cele mai performante instrumente de investiții imobiliare – REIT-urile. REIT-urile sunt titluri de valoare care se tranzacționează pe o bursă, la fel ca acțiunile obișnuite. REIT-urile pot fi investite în proprietăți, în societăți imobiliare sau de administrare a proprietăților, în credite ipotecare sau în orice combinație a acestora. Acestea sunt reglementate în mod special și oferă beneficii fiscale și avantaje investiționale, cum ar fi planurile de reinvestire a dividendelor (DRIP). REIT-urile și-au stabilit reputația de a oferi investitorilor lichiditate, diversificare și randamente investiționale generale bune.
Nu neglijați REIT-urile ca alegere de investiții – acestea oferă lichiditate, diversificare și randamente bune.
Investitorii pot investi direct prin cumpărarea de acțiuni ale REIT-urilor sau pot obține acces la acestea prin intermediul fondurilor mutuale din sectorul imobiliar sau al ETF-urilor care au în portofoliu dețineri majore de REIT-uri.
Consilier Insight
Mark Struthers, CFA, CFP®
Sona Financial, LLC, Minneapolis, MN
În timp ce bunurile imobiliare pot face parte cu siguranță dintr-un portofoliu, s-ar putea să nu ofere randamentele la care se așteaptă majoritatea oamenilor. În cele mai multe cazuri, cercetările arată că veți fi norocos dacă veți reuși să țineți pasul cu inflația atunci când vine vorba de locuința dvs. principală. Aș dori să ofer un cuvânt de precauție. Ne aflăm de mult timp într-un mediu cu rate scăzute. Imobiliarele plătesc adesea un dividend ridicat. Dacă randamentul provine dintr-un flux de numerar mai mare decât în mod normal – dacă ratele ar crește – valoarea ar putea scădea.
Investirea în REIT-uri este o modalitate excelentă de a obține expunere la proprietăți imobiliare. Dar trebuie doar să știți ce cumpărați. REIT-urile de plasament privat sunt stratificate cu comisioane și conflicte de interese. Înțelegeți ce cumpărați și în cazul REIT-urilor cotate la bursă. De exemplu, luați în considerare dacă acestea dețin o mulțime de proprietăți de centre comerciale care trec printr-o schimbare seculară pe măsură ce tot mai mulți oameni fac cumpărături online.