Het hebben van een credit card is een soort overgangsritueel. Je voelt je nergens volwassener door dan door in je portemonnee te graaien en er een stuk plastic met je eigen naam erop uit te trekken.
Maar is het openen van een rekening, afgezien van een vluchtig moment van voldoening, eigenlijk wel een goed idee? Dat hangt af van hoe je het gebruikt en of de kaart die je krijgt past bij uw specifieke behoeften. Zoals veel consumenten op de harde manier hebben geleerd, is het een beslissing die gevolgen op lange termijn kan hebben. Aan de andere kant, behandel het goed en het is een belangrijke stap in het begin van het opbouwen van de goede krediet geschiedenis die uiteindelijk in aanmerking komt u voor de beste tarieven op autoleningen, hypotheken, en vele andere financiële instrumenten die u nodig zult hebben going forward.
Voordat u zich aanmeldt, zorg ervoor dat u begrijpt wat je krijgt in. Hier zijn enkele van de implicaties die u moet overwegen.
De voordelen van het openen van een creditcard
Het openen van een creditcard betekent toegang krijgen tot een doorlopende kredietlijn van de uitgevende bank. De rekening wordt geleverd met een vooraf bepaalde kredietlimiet op basis van de beoordeling van de uitgevende instelling van uw kredietwaardigheid. Zolang uw uitstaande saldo binnen die limiet blijft, kunt u doorgaan met het stapelen van kosten.
Het hebben van die extra betalingsmogelijkheid in uw achterzak heeft zijn voordelen. Voor een, heb je een vangnet voor het geval u geconfronteerd met een korte termijn budget crunch. Als u krap bij kas zit en uw auto nieuwe remmen nodig heeft, kunt u gewoon uw portemonnee openen en het geld van uw kaart afschrijven.
Omdat de meeste creditcardrekeningen “ongedekt” zijn, hebben ze vaak een hogere rente dan andere leningen.
Zelfs als u genoeg geld op uw spaarrekening hebt staan, kan het gebruik van een kaart een geweldige manier zijn om beloningen te krijgen. Sommige producten, zoals Discover’ vlaggenschip, de Discover it®-kaart, bieden cashbackvoordelen, meestal als percentage van het bedrag dat u in rekening brengt. En natuurlijk zijn kaarten die vliegmijlen opleveren op basis van uw uitgaven al lang een populaire optie onder langeafstandsreizigers. In de afgelopen jaren is het aantal beloningsprogramma’s als paddestoelen uit de grond geschoten, met banken die kortingen bieden op alles van hotelovernachtingen tot NFL-artikelen.
Als u af en toe werkgerelateerde uitgaven doet – en geen bedrijfskaart hebt – kan het hebben van een speciale kaart voor die uitgaven een uitkomst zijn. Het maakt het bijhouden van een administratie een stuk eenvoudiger, en je hoeft niet te graven in je persoonlijke middelen om, bijvoorbeeld, een vlucht naar een andere stad voor een vergadering te boeken. Bovendien mag u de beloningen op uw persoonlijke kaart houden.
Zolang uw werkgever u op de vervaldag terugbetaalt, hoeft u geen rente te betalen. Zorg ervoor dat u een duidelijk inzicht hebt in het terugbetalingsbeleid van uw werkgever. Het laatste wat je wilt doen is beginnen te betalen voor lunchbijeenkomsten die niet gedekt zijn.
Een andere reden om uw eerste kaart te openen, is om te beginnen met het opbouwen van een kredietgeschiedenis. Zonder een track record om verder te gaan, zult u worden gezien als een hoger risico wanneer het tijd is om een auto of huis lening.
Creditcards rapporteren uw betalingsgeschiedenis aan de kredietbureaus elke maand. Als u in staat bent om uw vervaldata consequent hit, kunt u wonderen doen voor uw credit score. U doet het nog beter als u uw kredietgebruik – de grootte van uw saldo in verhouding tot uw kredietlimiet – vrij laag houdt. Een bezettingsgraad van minder dan 30% voor elke rekening wordt beschouwd als ideaal.
De lengte van uw krediet geschiedenis heeft een directe relatie tot uw credit score. Hoe langer u een rekening aanhoudt, hoe beter het zal zijn voor uw score.
Wat u riskeert wanneer u een creditcard opent
Zo handig als het is om een extra bron van fondsen tot uw beschikking te hebben, brengen creditcards ook aanzienlijke potentiële risico’s met zich mee. De meeste kaarten zijn een ongedekte vorm van krediet, wat betekent dat uw schuld niet wordt ondersteund door enige vorm van onderpand. Omdat kaartuitgevers hun kosten niet kunnen terugverdienen als u uw saldo niet afbetaalt, hebben ze de neiging om hogere rentetarieven in rekening te brengen dan andere leningen.
Dat maakt niet veel uit als u regelmatig uw volledige saldo betaalt vanaf de vervaldatum. In dat geval betaalt u geen cent rente. Vanaf de vervaldatum zal de bank echter financieringskosten in rekening brengen op basis van het saldo dat u hebt overgeboekt.
Key Takeaways
● Creditcards kunnen u helpen uw kredietscore te verbeteren, maar alleen als u ze verantwoordelijk gebruikt.
● Uw betalingsgeschiedenis en het leenbedrag zijn de twee grootste factoren in uw kredietscore.
● Gedekte creditcards zijn een optie voor leners met een slechte kredietgeschiedenis.
Vanaf 2018 was de gemiddelde rente op kaarten bijna 16,8%, volgens de Federal Reserve Bank of St. Louis. Jongere leners met een beperkte kredietgeschiedenis en degenen met zwarte vlekken op hun rapport zullen echter vaak meer dan 20% betalen.
Het resultaat is dat je alleen al aan financieringskosten veel geld zou kunnen betalen aan je uitgevende bank. Laten we zeggen dat u een gemiddeld dagelijks saldo van $ 3000 hebt en een jaarlijks kostenpercentage (JKP) van 20% op uw kaart. Dan betaalt u alleen al aan rente $600 per jaar. Sommige kaarten brengen ook een vaste jaarlijkse vergoeding in rekening die ze nog duurder maakt.
Het vermijden van Credit-Card valstrikken
Dezer dagen bieden veel kaartmaatschappijen een 0% APR introductierente aan om leners te verleiden. Dat klinkt misschien als een geweldige deal, maar op de lange termijn is uw kredietlijn allesbehalve gratis. Zodra de promotieperiode afloopt – meestal tussen 9 en 15 maanden – beginnen de echte financieringskosten te lopen. U kunt plotseling merken dat u door de neus moet betalen.
Bedenk dat die rentekosten een primaire bron van inkomsten voor banken zijn. Daarom hebben ze een stimulans om uw saldi hoog te houden (maar niet te hoog). Hoe doen ze dat, precies? Gedeeltelijk door elke maand belachelijk lage minimumbetalingen te eisen.
Wells Fargo, bijvoorbeeld, stelt zijn minimumbetaling vast op $ 15 of 1% van uw saldo plus de rente die u die maand hebt opgebouwd, afhankelijk van welke groter is. Zolang u dat bedrag op de vervaldag betaalt, betaalt u technisch gezien op tijd. Maar u betaalt rente over de gehele rest van uw saldo – maar liefst 99% daarvan – die wordt meegenomen naar de volgende factureringscyclus.
Dit is slechts een van de valkuilen waar gebruikers van creditcards gemakkelijk in kunnen trappen. Een andere is het gebruik van hun kaarten voor voorschotten in contanten, die in wezen persoonlijke leningen zijn tegen uw beschikbare krediet. Het enige wat u hoeft te doen is naar de dichtstbijzijnde geldautomaat gaan en uw kaart in te voeren. Plotseling heb je een mooie stapel contant geld in je hand.
Hoewel een kasvoorschot zeker een gemakkelijke lening is om te krijgen-er is geen extra goedkeuringsproces-het is ook een dure. Banken rekenen verwerkingskosten elke keer dat u geld opneemt, meestal 3% tot 5% van het voorschot. Ze leggen ook rentetarieven op die waarschijnlijk hoger zijn dan uw JKP voor aankopen. Bovendien begint die rente normaal gesproken te lopen vanaf het moment dat u geld opneemt, niet vanaf uw vervaldatum.
Als u geld tekort komt, denk dan na over het aanscherpen van uw budget of het krijgen van een bijbaan om een beetje extra geld binnen te brengen. Creditcards lijken misschien een mooie oplossing voor uw geldnood, maar ze zullen u op de lange termijn kosten door middel van forse kosten en lagere credit scores.
De wrede ironie van creditcards is dat de mensen die ze daadwerkelijk nodig hebben de neiging hebben om het meest kwetsbaar te zijn voor hun risico’s. Als u daarentegen het geld hebt om uw saldo elke maand af te betalen, kan de mogelijkheid om beloningen te verdienen en een goede kredietgeschiedenis op te bouwen het openen van een account rechtvaardigen.
Een veilige manier om krediet op te bouwen
Klanten met een slecht krediet kunnen moeite hebben om in aanmerking te komen voor een traditionele creditcard. Helaas, zonder een kredietrekening die u verantwoordelijk gebruikt, is het moeilijk om uw FICO-score weer omhoog te krijgen.
Een oplossing die u zou kunnen overwegen is het krijgen van een beveiligde creditcard, waarvoor de acceptatie een stuk losser is. In tegenstelling tot andere rekeningen, moet de kredietnemer vooraf een aanbetaling doen, die de bank beschermt in het geval u uw schuld niet betaalt. In veel gevallen is uw kredietlimiet gelijk aan het bedrag van uw aanbetaling.
Net als bij traditionele kaarten, rapporteren banken uw betalingen aan de kredietbureaus, waardoor u de mogelijkheid hebt om uw credit score na verloop van tijd te verhogen. En omdat uw kredietlijn is gekoppeld aan uw storting, is er minder risico om uit het diepe te gaan met uw uitgaven.
Shopping Around
De CARD Act, een stuk federale wetgeving die in 2010 van kracht werd, beperkte het vermogen van kaartbedrijven om rechtstreeks aan studenten te verkopen. De wet verbiedt promoties op de campus, bijvoorbeeld, en vereist dat aanvragers jonger dan 21 bewijzen dat ze in staat zijn om de lening te betalen (of ten minste de minimale betalingen).
Toch is het een feit dat jonge consumenten nog steeds een doelwit bij uitstek zijn voor uitgevers van kaarten. Immers, de eerste kaart die je krijgt is vaak degene die je het meest zult gebruiken. Als je in die demografische, je hebt waarschijnlijk hit up met aanbiedingen via sociale media of op off-campus evenementen.
Zo aantrekkelijk als deze aanbiedingen kunnen klinken, wees bereid om terug te duwen. Als u ervoor kiest om een kaart te krijgen, zorg ervoor dat het is omdat je hebt de zaak een aantal ernstige dacht eerst. Meld je niet aan omdat je een aantal frequent flyer miles aangeboden krijgt of omdat je een T-shirt uit de deal krijgt. Het zou kunnen eindigen als een zeer duur kledingstuk.
Doe wat rond te shoppen. Kijk voorbij de vluchtige introductietarief om wat de reguliere APR zal zijn en of er een jaarlijkse vergoeding. U wilt er ook zeker van zijn dat de plaatsen waar u winkelt uw kaartnetwerk accepteren. Als u af en toe naar Europa reist, bijvoorbeeld, hebt u misschien meer geluk met Mastercard of Visa, omdat minder plaatsen daar American Express accepteren, terwijl Discover vrijwel onbekend is.
En als u een kaart voornamelijk voor beloningen opent, zorg er dan voor de kleine lettertjes te lezen. Kaarten die zijn aangesloten bij een luchtvaartmaatschappij klinken misschien handig, maar het is de moeite waard om hun beleid inzake black-out data te controleren en ervoor te zorgen dat ze vliegen naar uw favoriete bestemmingen.
The Bottom Line
Hoewel er veel goede redenen zijn om een creditcard aan te schaffen, is het geen beslissing om lichtvaardig te nemen. Het openen van een rekening heeft gevolgen op lange termijn – en niet altijd ten goede. Wanneer u zich afvraagt welke creditcards moet ik nemen? – ga dan niet in op het eerste aanbod dat u krijgt en doe online onderzoek naar de mogelijkheden voordat u zich aanmeldt. En als u eenmaal een kaart hebt, beheer deze dan alsof uw toekomst afhangt van hoe u zich gedraagt. Want dat doet het ook.