なぜ1年から4年が短期と言われるのか
良い質問です。 インカムゲインを生む投資に対するキャピタルゲイン税の決定など、場合によっては1年以上が長期とみなされます。
しかし、債券の場合はその逆です。 長期債の中には、30年物国債のように、数十年にわたるものもあります。
さらに短い期間の債券はないのですか？
はい、90日の米国債のように、さらに1年未満で満期になる債券もあります。 これらは超短期債、または現金同等物として知られています。
お金を素早く利用したい投資家にとって、超短期債は良い選択肢となるかもしれません。
短期債で期待できるリターンは？
期間が短いということは、投資家にとってリスクが低いということになります。 そして、それは通常、低いリターンを意味します。 他のすべてが同じであれば、満期までの期間が長い債券は、通常、短期の債券よりも高い金利を支払うことになります。 たとえば、30年物米国債は、5年物米国債よりも1～2ポイント高いことがよくあります。
それは、満期日の短い債券を購入すると、あなたのお金は長期債ほど長く拘束されないからです。 長期債では、インフレ率の上昇が支払額を減少させる可能性があり、また全体的な金利の上昇が債券の価格を下落させる可能性があるという大きなリスクがあります。
それらの追加の要因のために、債券のリターンは満期までの時間の長さに依存するだけではありません。 債券のリターンは、現在の金利にも影響されます。 たとえば、金利が上昇しているときは、通常、短期債は長期債よりもトータル・リターンが高くなります。
短期債券は良い投資か？
成功した投資家の多くは、株式などの高成長（および高リスク）資産と、現金や債券（債券投資としても知られています）などの安全な保有資産をポートフォリオに分散させようと努めています。 短期債券は、比較的短い期間で現金に戻されるため、ポートフォリオの現金または債券の部分でうまく機能します。
投資家があまり変動にさらされない保守的な投資を探している場合、短期債券は良い選択肢となるかもしれません。 また、金利が上昇している、あるいは上昇すると予想される場合は、短期債はさらに有利です。
では、バランスのよいポートフォリオの中で、債券はどのくらい占めるべきなのでしょうか。 一つの目安は、110から自分の年齢を引くことです。 その答えが、株式に投資すべきポートフォリオの割合であり、残りは債券に投資すべきです。
債券は株式よりも変動が少ないが、リスクがないわけではないことに留意してほしい。 債券の期間中に現在の金利が上昇した場合、債券の価値が下がる可能性があります。
安全な債券を購入していることを確認するにはどうすればよいですか？
他の投資と同様、債券の購入にはリスクが伴います。 しかし、あなたが購入を検討している短期債券の品質を調査してから決定することができます。
債券には、それぞれの債券が賢明な投資であるかどうかを判断するために、その品質を示す等級、つまり格付けがあります。 ムーディーズ、スタンダード・アンド・プアーズ、フィッチ・レーティングス、DBRSなど、さまざまな格付け機関が、企業の債券に格付けを付与しています。 これらの格付けは、債券の発行者の財務力、成長性、およびその義務を返済する能力に基づいています。
米国国債は、米国政府の信仰と信用によって支えられているので、彼らは最も安全で最小のリスクを提供しますが、彼らは通常、他の短期債券よりも低い金利を支払うことになります。 例えば、社債は一般的に最も高い金利を支払うが、その利息は完全に課税対象である。 短期地方債の利息は連邦所得税が免除されますが、金利は通常、社債よりも低くなります。
短期債券を購入するには？
米国政府短期証券を購入したい場合、TreasuryDirect.govにアクセスして、政府から直接購入することができます。 また、投資ブローカーを通じて、オンラインまたは直接、短期国債、社債、地方債を購入することもできます。
ほとんどの人にとって、短期債券に投資する最も簡単な方法は、個別の債券を購入するより、債券ファンドを購入することです。 債券ファンドは、株式ではなく債券に投資する投資信託または上場投資信託（ETFS）です。 (例えば、短期債券のカテゴリーで投資信託を選択すると、株式を購入し、さまざまな発行体、産業、地域の高品質な債券を瞬時に保有することができます。 債券ファンドは、通常の投資信託や株式の購入と同様に、ネット証券や対面証券会社で購入できます。
債券ファンドで短期債券を保有すると、満期が来たときに債券の現金化を心配する必要がありません。 その代わり、ファンド・マネージャーがそのプロセスを処理し、収益をより高格付けの短期債券に再投資するので、投資家は常に短期債券に投資されることになります。 通常、ファンドが得た収益は毎月支払われることが期待できます。
投資ポートフォリオに安定性を加えたいと考えている方は、短期債を検討してみてはいかがでしょうか。 無リスクではありませんが、ボラティリティが比較的小さく、特に金利上昇時には強力なリターンが期待できます。
投資には元本割れを含むリスクがあります。 この記事は著者の現在の意見を含んでいますが、必ずしもAcornsの意見ではありません。 そのような意見は、予告なく変更されることがあります。 この記事は教育目的でのみ配布されており、投資アドバイスや特定の証券、戦略、投資商品の推奨と見なされるものではありません。 ここに含まれる情報は、信頼できると思われる情報源から入手したものですが、保証するものではありません
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